กราฟราคาแพลตินัมสด

แพลทินัม: โลหะมีค่าที่อยู่ทั้งในกระเป๋าเงินและใต้ท้องรถยนต์ของคุณ

แพลทินัมเป็นหนึ่งในโลหะมีค่าที่หายากที่สุดในโลก หายากกว่าทองคำ แต่ส่วนใหญ่ไม่เคยลงเอยในห้องนิรภัยหรือแหวน มันใช้ชีวิตการทำงานอยู่ภายในตัวเร่งปฏิกิริยา (catalytic converter) เครื่องประดับ และเครื่องจักรอุตสาหกรรมและพลังงานสะอาดที่เพิ่มขึ้นอีกมากมาย บุคลิกสองด้านนั้น ครึ่งหนึ่งเป็นแหล่งสะสมมูลค่าและอีกครึ่งหนึ่งเป็นปัจจัยการผลิตของโรงงาน คือสิ่งที่ทำให้ราคาของมันน่าสนใจ แผนภูมิสดด้านบนติดตามแพลทินัมแบบเรียลไทม์ และสรุปการวิเคราะห์ทางเทคนิคกลั่นสัญญาณทั่วไปให้อ่านได้อย่างรวดเร็ว หน้านี้สร้างขึ้นเพื่อติดตามและทำความเข้าใจตลาด ไม่ใช่เพื่อวางคำสั่งซื้อขาย ดังนั้นจึงไม่มีอะไรต้องสมัคร

แพลทินัมคืออะไรจริงๆ

แพลทินัมเป็นโลหะสีขาวเงิน มีความหนาแน่นสูง ต้านทานการกัดกร่อน ทนความร้อนสุดขีด และแทบไม่มีคราบออกซิเดชัน มันเป็นที่รู้จักมากที่สุดในบรรดาโลหะกลุ่มแพลทินัม (PGMs) ซึ่งเป็นกลุ่มโลหะที่ประกอบด้วยแพลเลเดียม โรเดียม อิริเดียม รูทีเนียม และออสเมียมด้วย โลหะเหล่านี้มักถูกขุดพร้อมกันจากแหล่งแร่เดียวกันมากกว่าจากเหมืองโดยเฉพาะ ซึ่งเป็นเหตุผลที่โชคชะตาของพวกมันเชื่อมโยงกัน แพลทินัมมีราคาต่อทรอยออนซ์และซื้อขายตลอด 24 ชั่วโมงผ่านฟิวเจอร์ส ตลาดสปอต และแท่งและเหรียญทางกายภาพ

อุปทานแพลทินัมรายปีมีขนาดเล็กมากตามมาตรฐานสินค้าโภคภัณฑ์ อยู่ที่ราวหลักร้อยตันต่อปี ซึ่งเป็นเพียงเศษส่วนของผลผลิตทองคำและเล็กน้อยเมื่อเทียบกับโลหะพื้นฐานอย่างทองแดง ความหายากนี้ผสมกับความยากในการสกัด เป็นพื้นฐานของทุกสิ่งที่ราคาดำเนินการ

แพลทินัมถูกใช้ทำอะไร

การใช้งานที่ใหญ่ที่สุดของแพลทินัมคือตัวเร่งปฏิกิริยาสำหรับรถยนต์ (autocatalyst) ภายในตัวเร่งปฏิกิริยาของรถยนต์ การเคลือบบาง ๆ ของแพลทินัม (และญาติของมันคือแพลเลเดียมและโรเดียม) จะเร่งปฏิกิริยาเคมีที่เปลี่ยนก๊าซไอเสียพิษให้เป็นก๊าซที่มีอันตรายน้อยกว่า ช่วยให้รถยนต์ผ่านกฎระเบียบการปล่อยมลพิษที่เข้มงวดขึ้น ในช่วงหลายปีที่ผ่านมา ภาคยานยนต์คิดเป็นประมาณ 36% ถึง 44% ของความต้องการแพลทินัม โดยแพลทินัมได้รับความนิยมเป็นพิเศษในเครื่องยนต์ดีเซล รองจากยานยนต์คือเครื่องประดับ ซึ่งความขาวและความทนทานของแพลทินัมทำให้เป็นตัวเลือกระดับพรีเมียม และยังมีการใช้งานในอุตสาหกรรมที่หลากหลาย ได้แก่ ตัวเร่งปฏิกิริยาในการกลั่นสารเคมีและปิโตรเลียม การผลิตแก้ว อิเล็กทรอนิกส์ และการใช้งานทางการแพทย์

แหล่งความต้องการในอนาคตที่ถูกพูดถึงมากที่สุดคือไฮโดรเจน แพลทินัมอยู่ที่ศูนย์กลางของเศรษฐกิจไฮโดรเจน ใช้ทั้งในอิเล็กโทรไลเซอร์ที่แยกน้ำเป็นไฮโดรเจนและในเซลล์เชื้อเพลิงที่เปลี่ยนกลับเป็นไฟฟ้า เมื่อรัฐบาลและอุตสาหกรรมลงทุนในพลังงานสะอาด เสาหลักความต้องการนี้คาดว่าจะเติบโต แม้ว่าจะยังเล็กเมื่อเทียบกับยานยนต์และเครื่องประดับในปัจจุบัน

อะไรเป็นตัวผลักดันราคาแพลทินัม

แพลทินัมถูกดึงสองทิศทางพร้อมกัน โดยความรู้สึกของโลหะมีค่าและความต้องการอุตสาหกรรมที่แข็งแกร่ง คันโยกหลักมีดังนี้

• ความต้องการยานยนต์และกฎระเบียบการปล่อยมลพิษ เนื่องจากรถยนต์เป็นแหล่งความต้องการที่ใหญ่ที่สุด สิ่งใดที่เปลี่ยนการผลิตยานยนต์ สัดส่วนดีเซลต่อน้ำมันเบนซิน หรือกฎระเบียบการปล่อยมลพิษจะส่งผลโดยตรงต่อแพลทินัม มาตรฐานที่เข้มงวดขึ้นโดยทั่วไปหมายถึงโลหะที่บรรจุต่อตัวเร่งปฏิกิริยามากขึ้น
• อุปทานที่ตึงตัวและกระจุกตัว ประมาณสามในสี่ของแพลทินัมที่ขุดได้มาจากแอฟริกาใต้ โดยรัสเซียเป็นอันดับสองที่ห่างกันมาก การกระจุกตัวนั้นเป็นความเสี่ยงเชิงโครงสร้าง การหยุดงาน ปัญหาไฟฟ้าบนโครงข่ายที่เครียดของแอฟริกาใต้ หรือการคว่ำบาตรสามารถทำให้อุปทานตึงตัวได้อย่างรวดเร็ว ผลผลิตเหมืองแอฟริกาใต้หดตัวในช่วงหลายปีที่ผ่านมา และตลาดอยู่ในภาวะขาดดุล ซึ่งหมายความว่าความต้องการเกินกว่าอุปทานใหม่
• ดอลลาร์สหรัฐ แพลทินัมมีราคาเป็นดอลลาร์ ดังนั้นดอลลาร์ที่แข็งค่ามักกดดันราคาโดยทำให้โลหะแพงขึ้นสำหรับผู้ซื้อที่ใช้สกุลเงินอื่น ในขณะที่ดอลลาร์ที่อ่อนค่ามักสนับสนุนมัน เงินเฟ้อและนโยบายอัตราดอกเบี้ยมีความสำคัญด้วยเหตุผลเดียวกับที่มีความสำคัญต่อทองคำ
• การทดแทนด้วยแพลเลเดียม แพลทินัมและแพลเลเดียมสามารถใช้แทนกันในตัวเร่งปฏิกิริยา ดังนั้นช่องว่างราคาระหว่างพวกมันจึงขับเคลื่อนการตัดสินใจด้านวิศวกรรม เมื่อแพลเลเดียมพุ่งสูงกว่าแพลทินัมมาก ผู้ผลิตรถยนต์จึงออกแบบตัวเร่งปฏิกิริยาใหม่เพื่อใช้แพลทินัมที่ถูกกว่าแทน คุณสามารถติดตามอีกด้านของการซื้อขายได้ที่หน้า แพลเลเดียม ของเรา

แรงผลักดันเหล่านี้มีปฏิสัมพันธ์กัน ซึ่งเป็นเหตุผลที่แพลทินัมสามารถเคลื่อนไหวบนหัวข้อข่าวเหมืองหรือการเปลี่ยนแปลงกฎระเบียบก่อนที่ตัวเลขความต้องการจะยืนยัน คุณสามารถดูว่ามันอยู่ในตำแหน่งใดท่ามกลางตราสารที่เกี่ยวข้องในภาพรวม ตลาดทั้งหมด

แพลทินัมเทียบกับแพลเลเดียม

โลหะทั้งสองชนิดเป็นญาติทางเคมีที่ใกล้ชิดและเป็นคู่แข่งโดยตรงในตลาดตัวเร่งปฏิกิริยาสำหรับรถยนต์ แต่ราคาของพวกมันแตกต่างกันอย่างมากตามเวลา แพลทินัมมีราคาแพงกว่าในอดีตและเป็นโลหะหลักสำหรับดีเซล แพลเลเดียมได้รับความนิยมขึ้นในทศวรรษ 1990 เพราะถูกกว่าและทำงานได้ดีในเครื่องยนต์น้ำมันเบนซิน จากนั้นแพลเลเดียมก็พุ่งสูงขึ้นสู่ภาวะขาดแคลนที่ยาวนาน โดยแตะจุดสูงสุดประมาณต้นปี 2565 ด้วยแรงหนุนจากกฎระเบียบการปล่อยมลพิษที่เข้มงวดขึ้นและการหยุดชะงักที่เกี่ยวข้องกับรัสเซีย ซึ่งเป็นผู้ผลิตแพลเลเดียมรายใหญ่ ช่องว่างราคานั้นผลักดันให้ผู้ผลิตรถยนต์หันกลับมาใช้แพลทินัมแทน โดยการเปลี่ยนแปลงนี้สูงถึงหลายแสนออนซ์ต่อปีและช่วยดึงแพลทินัมเข้าสู่ภาวะขาดดุล การดูอัตราส่วนแพลทินัม-แพลเลเดียมเป็นวิธีหนึ่งที่นักลงทุนวัดว่าวัฏจักรการทดแทนนั้นอยู่ที่ไหน

วิธีอ่านแผนภูมิ

แผนภูมิแสดงราคาตามเวลา โดยปกติเป็นแท่งเทียน แต่ละแท่งครอบคลุมช่วงเวลาหนึ่ง และลำตัวของมันแสดงตำแหน่งที่ราคาเปิดและปิด ในขณะที่ไส้เทียนบาง ๆ แสดงจุดสูงสุดและต่ำสุด การวิ่งของแท่งเทียนที่ทำจุดสูงสุดและต่ำสุดที่สูงขึ้นชี้ให้เห็นแนวโน้มขาขึ้น ส่วนการย้อนกลับชี้ให้เห็นแนวโน้มขาลง การเคลื่อนไหวในแนวราบหมายความว่าตลาดยังไม่ตัดสินใจ ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ ทำให้เส้นราคาเรียบขึ้นเพื่อให้เห็นโมเมนตัมได้ง่ายขึ้น และ แนวรับและแนวต้าน คือระดับที่ผู้ซื้อหรือผู้ขายเข้ามาซ้ำ ๆ ทำหน้าที่เหมือนพื้นและเพดานจนกว่าจะทะลุ เปลี่ยนกรอบเวลาให้เหมาะกับคำถามของคุณ มุมมองภายในวันและมุมมองหลายปีของราคาแพลทินัมเดียวกันบอกเรื่องราวที่แตกต่างกันมาก และทั้งสองก็มีความถูกต้อง ข้อแม้ที่ซื่อสัตย์หนึ่งประการ ตัวบ่งชี้อธิบายสิ่งที่เกิดขึ้นแล้ว พวกมันไม่ได้ทำนาย และไม่มีการตั้งค่าใดที่ทำงานได้ทุกครั้ง

ข้อมูลเท่านั้น ไม่มีสิ่งใดในหน้านี้ถือเป็นคำแนะนำการลงทุน และข้อมูลตลาดอาจล่าช้าหรือไม่สมบูรณ์ ศึกษาข้อมูลด้วยตัวเองก่อนตัดสินใจทางการเงินใดๆ

คำถามที่พบบ่อย